Mukminatin, Zakia Nur (2023) Spillover indeks saham sektoral dan harga komoditas berjangka selama terjadinya konflik Rusia-Ukraina tahun 2021-2023. Undergraduate thesis, Universitas Islam Negeri Maulana Malik Ibrahim.
|
Text (Fulltext)
19510013.pdf - Accepted Version Available under License Creative Commons Attribution Non-commercial No Derivatives. Download (5MB) | Preview |
Abstract
INDONESIA:
Pasca terjadinya pandemi Covid-19, muncul ancaman terhadap stabilitas keuangan dalam hal perang antara kekuatan global yaitu negara Rusia dan Ukraina. Ketidakpastian akibat terjadinya perang tersebut mempengaruhi iklim ekonomi global dan mempengaruhi harga komoditas serta tingkat inflasi. Inflasi sekarang menjadi masalah utama bagi banyak ekonomi di seluruh dunia. Hal ini mengakibatkan dampak ke bidang ekonomi lain dengan kenaikan tersebut. Maka dari itu, tujuan dari penelitian ini adalah untuk mengetahui Spillover Indeks Saham Sektoral di Indonesia dan Harga Komoditas Berjangka selama terjadinya perang Rusia-Ukraina.
Objek penelitian ini adalah Indeks Saham Sektoral di Indonesia dan Harga Komoditas Berjangka. Teknik pengambilan sampel menggunakan metode purposive sampling sehingga mendapat total 15 sampel penelitian. Penelitian ini menggunakan perhitungan return dari harga Indeks Saham Sektoral di Indonesia dan Harga Komoditas Berjangka untuk pengolahan data. Time varying parameter VAR merupakan alat analisis yang digunakan untuk melakukan analisis data dan menggunakan aplikasi alat bantu statistik R Studio.
Hasil pengujian menemukan bahwa spillover return Indeks Saham Sektoral dan Harga Komoditas Berjangka mengalami kenaikan yang signifikan selama terjadinya perang Rusia-Ukraina. Selama terjadinya perang, indeks sektoral yang berperan sebagai pemancar risiko yaitu keuangan, perindustrian, infrastruktur, konsumen primer, dan barang baku. Sektor yang berperan sebagai penerima risiko selama perang terjadi dari penerimaan terbesar yaitu kesehatan, lalu, transportasi, energi, konsumen non primer, dan teknologi. Sektor yang berperan sebagai penerima risiko merupakan sektor yang menerima risiko dari keseluruhan sistem spillover return diantara saham sektoral. Kemudian, komoditas sebagai pemancar risiko yaitu emas dan batu bara. Komoditas sebagai penerima risiko yaitu minyak mentah, gandum, dan nikel.
ENGLISH:
After the Covid-19 pandemic, a threat to financial stability emerged in the event of a war between global powers, namely Russia and Ukraine. The uncertainty caused by the war affected the global economic climate and affected commodity prices and inflation rates. Inflation is now a major problem for many economies around the world. This resulted in an impact on other economic sectors with the increase. Therefore, the purpose of this study was to determine Sectoral Stock Index Spillover in Indonesia and Commodity Futures Prices during the Russia-Ukraine war.
The object of this research is Sectoral Stock Indices in Indonesia and Commodity Futures Prices. The sampling technique used purposive sampling method so as to get a total of 15 research samples. This study uses the calculation of returns from Sectoral Stock Index prices in Indonesia and Commodity Futures Prices for data processing. Time varying parameter VAR is an analysis tool used to perform data analysis and use the R Studio statistical tool application.
The test results found that spillover returns on Sectoral Stock Indices and Commodity Futures Prices experienced a significant increase during the Russia-Ukraine war. During the war, sectoral indices that acted as shock transmitters were finance, industry, infrastructure, primary consumers and raw goods. The sectors that acted as recipients of shocks during the war occurred from the largest receipts, namely health, traffic, transportation, energy, non-primary consumers, and technology. The sector that acts as the shock recipient is the sector that receives the shock from the overall system of spillover returns between sectoral stocks. Then, commodities as shock transmitters are gold and coal. Commodities as shock recipients are crude oil, wheat and nickel.
ARABIC:
بعد جائحة Covid-19 ، ظهر تهديد للاستقرار المالي في حالة نشوب حرب بين القوى العالمية ، وهي روسيا وأوكرانيا. أثرت حالة عدم اليقين التي سببتها الحرب على المناخ الاقتصادي العالمي وأثرت على أسعار السلع الأساسية ومعدلات التضخم. يعتبر التضخم الآن مشكلة رئيسية للعديد من الاقتصادات حول العالم. وقد أدى ذلك إلى التأثير على القطاعات الاقتصادية الأخرى مع الزيادة. لذلك ، كان الغرض من هذه الدراسة هو تحديد انتشار مؤشر الأسهم القطاعية في إندونيسيا وأسعار العقود الآجلة للسلع خلال الحرب الروسية الأوكرانية.
موضوع هذا البحث هو مؤشرات الأسهم القطاعية في إندونيسيا وأسعار العقود الآجلة للسلع. استخدمت تقنية أخذ العينات طريقة أخذ العينات الهادفة للحصول على إجمالي 15 عينة بحثية. تستخدم هذه الدراسة حساب العوائد من أسعار مؤشرات الأسهم القطاعية في إندونيسيا وأسعار العقود الآجلة للسلع لمعالجة البيانات. المعلمة المتغيرة بمرور الوقت VAR هي أداة تحليل تستخدم لإجراء تحليل البيانات واستخدام تطبيق الأداة الإحصائية R Studio.
وجدت نتائج الاختبار أن العوائد غير المباشرة على مؤشرات الأسهم القطاعية وأسعار العقود الآجلة للسلع شهدت زيادة كبيرة خلال الحرب الروسية الأوكرانية. خلال الحرب ، كانت المؤشرات القطاعية التي كانت بمثابة أجهزة إرسال للصدمات هي المالية والصناعة والبنية التحتية والمستهلكون الأساسيون والسلع الخام. القطاعات التي عملت كمتلقي للصدمات خلال الحرب حدثت من أكبر الإيرادات ، وهي الصحة ، والمرور ، والنقل ، والطاقة ، والمستهلكون غير الأساسيين ، والتكنولوجيا. القطاع الذي يعمل كمتلقي للصدمات هو القطاع الذي يتلقى الصدمة من النظام العام للعائدات غير المباشرة بين الأسهم القطاعية. ومن ثم ، فإن السلع مثل أجهزة إرسال الصدمات هي الذهب والفحم. والسلع التي تستقبل الصدمات هي النفط الخام والقمح والنيكل.
Item Type: | Thesis (Undergraduate) |
---|---|
Supervisor: | Fitriyah, Fitriyah |
Keywords: | Harga Komoditas Berjangka; Indeks Saham Sektoral di Indonesia; Konflik Rusia-Ukraina; Spillover; Commodity Futures Prices, Sectoral Stock Indices in Indonesia, Russia-Ukraine Conflict; Spillover; أسعار العقود الآجلة للسلع ;مؤشرات الأسهم القطاعية في إندونيسيا ;الصراع بين روسيا وأوكرانيا ;التداعيات. |
Subjects: | 14 ECONOMICS > 1402 Applied Economics > 140207 Financial Economics |
Departement: | Fakultas Ekonomi > Jurusan Manajemen |
Depositing User: | Zakia Nur Mukminatin |
Date Deposited: | 10 Jul 2023 15:26 |
Last Modified: | 10 Jul 2023 15:26 |
URI: | http://etheses.uin-malang.ac.id/id/eprint/53565 |
Downloads
Downloads per month over past year
Actions (login required)
![]() |
View Item |