Metode Adaptive Mesh Model dalam penentuan nilai opsi Vanilla tipe Eropa

INDONESIA:

Opsi berguna untuk menjamin harga saham agar meminimalisir resiko yang akan terjadi bagi pemegang saham. Terdapat beberapa metode untuk menghitung nilai opsi. Penelitian ini membahas perbandingan metode AMM dengan metode CRR Tree dalam penentuan nilai opsi vanilla tipe Eropa. Dari penelitian ini diperoleh. Metode AMM akan menambah banyak nilai-nilai kemungkinan harga saham pada periode akhir daripada metode CRR Tree dengan membuat nilai partisi lebih kecil pada satu periode sebelum jatuh tempo. Metode AMM lebih baik daripada metode CRR Tree. Hal ini dapat dibuktikan dari perbandingan konvergensi nilai opsi dan error dari kedua metode tersebut. Dimana nilai opsi metode AMM lebih cepat konvergen pada solusi analitik (Black-Scholes) dari pada metode CRR Tree.Begitu juga dengan nilai error dari metode AMM lebih cepat konvergen mendekati nol dari pada metode CRR Tree.

ENGLISH:

Options useful to ensure stock prices to minimize the risk is going to happen for the holder. There are several methods for calculating option values. This thesis discusses the comparison of the AMM method with the CRR Tree method in determining the value of the European vanilla option. From this research obtained method AMM will add many possible values of stock prices in the last period than the CRR Tree method by making the partition smaller in the one period before mature. A method of AMM better than the CRR Tree method. This can be proved from a comparison of convergence of the options and error of both this method.Where the value of the method AMM faster converging on the analytic solution (Black-Scholes) than the CRR Tree method. So, the error of the AMM faster converging to near zero on the method of the CRR Tree method.

Arab:
ذا اخليار مفيد لضمان سعر األسهم لتقليل املخاطر اليت قد حتدث للمسامهني. هناك عدة طرق
حلساب قيم اخليار. تناقش هذه الدراسة مقارنة طريقة AMM مع طريقة Tree CRR يف
حتديد قيمة خيارات الفانيليا من النوع األورويب. من هذا البحث ، مت احلصو ل على أن طريقة
AMM ستزيد كثريا من الفيمة املمكتبه هلذا شعراألسهام كثري من القيم املمكنة إىل سعر السهم
يف الفرتة األخرية من طريقة Tree CRR وجعل القيمة االلصضر يف ا لفرتة الواحدة قبل وقي
اال ستحقاق وطريقة AMM ريقة AMM أفضل من طريقة Tree CRR .ميكن إثبات
ذلك مبقارنة تقارب قيم اخليار واخلطأ ابلطريقتني. حيث تتقارب قيم خيار طريقة AMM بشكل
أسرع مع احللول التحليلية (Scholes-Black )من طريقة Tree CRR .وابملثل ، تتقارب
قيمة خطأ طريقة AMM بشكل أسرع إىل ما يقرب من الصفر من طريقة Tree CRR.